Effet de levier et marge

Les opérations de leverage ou transactions sur marge, signifient qu’un opérateur n’est pas obligé de déposer le montant total représentant la valeur réelle de la position prise. Mais il y a quelques nuances importantes entre opérer en bourse sur les marges et les transactions sur les marges des CFD.

Quand les bourses opèrent sur la marge, les rapports de leverage sont compris entre 2:1 et 4:1 – ce qui veut dire qu’un opérateur n’aura à déposer que 10.000 $ au compte de la transaction pour prendre une position valorisée à 20.000 $ ou 40.000 $ respectivement. Cependant, ce genre de levier exige de l'opérateur en bourse d'être accepté pour la couverture du montant investi qui dépasse le montant déposé. D'ailleurs, si la valeur des stocks chute à un certain niveau, un opérateur en bourse négociant sur la marge peut devoir payer des sommes additionnelles pour couvrir les pertes.

Les transactions sur CFD offre plus d’effet de levier que des actions ou des contrats à terme - jusqu'à 200 fois la valeur des fonds déposés dans le compte de transaction. Par conséquent, avec un leverage de 200:1, un opérateur n’a besoin que de 50 $ pour entamer un négociation de 10.000 $ sur un indice ou un produit. Cependant, à la différence des transactions des actions, les opérateurs sur CFD n'ont pas besoin d’une approbation de crédit pour effectuer des transaction sur marge. Si la valeur des positions du CFD chute à un certain niveau, ICM fermera toutes les positions et ainsi un opérateur ne devra jamais plus que ce qu’il a initialement déposé.

Gardez à l’esprit que des leviers en hausse augmentent à la fois les opportunités données à l’opérateur mais aussi son risque. Par exemple, pour un leverage de 200:1, une variation de 1% de la valeur initiale de la transaction aura comme conséquence un profit ou une perte de 200% sur le dépôt de garantie initial.